米ドル円売りポジション撤収　プットオプション売

 

 

この米ドル円プットオプション売りポジションは、ＦＸで保有中の米ドル円売りポジションと連携して作っています。

 

元々、私は長期保有前提の米ドル円買いポジションを５０万前後もっています。

 

１ヶ月ほど前に、米ドル円が大崩れしそうな感じがあったので警戒のために米ドル円売りポジションをつくり、全体としてみれば一部両建てポジションとしていました。

 

ただ、大きな波乱要因でもあった米国中間選挙も終わり、米ドルが当面強そうな流れができてきています。

 

なので、そろそろ米ドル円売りポジションを撤収するつもりです。

 

ただ、この前記事米国発荒れ相場に備えてループイフダンＦＸ設定変更でも書いたように、上昇気味に推移するとしても途中でそれなりの激しい値動きを想定しています。

 

どこかで数円くらい円高になる局面もありそうです。

 

こんな背景で、米ドル円売りポジションをスムーズに撤収するために、今回の米ドル円プットオプション売りポジションを入れました。

 

さて、今回のプットオプション売りポジションは以下の特徴を持ちます。

 

 

このプットオプション売りポジションの損失は、ＦＸ売りポジションの利益とほぼ同じペースで増減します。

 

米ドル円売りポジション＋オプション今後の連携売買予定

 

 

今回の仕掛けは、このプｯトオプション売り１０万とＦＸでの米ドル円売りポジション２０万通貨を連携させて売買をしていきます。

 

期日までに特に変動がなく今ぐらいの水準あるいはもっと円安になるような場合、このプットオプション売りポジションは単純に８１，０００円の利益になります。

 

その際は、その利益を損失補填する形で米ドル円売りポジションも損きり決済検討します。

 

次に、２か月後までの間に米ドル円が１１２円割れまで下げる場合です。

 

この時は、米ドル円売りポジション２０万のうち１０万を利益確定します。残り１０万は状況をみて判断です。

 

更に下げるよう場合ば、ＦＸ利益とＦＸオプション損失を相殺するつもりで保有します。これも状況次第では期日をまたずに両方決済して終了させます。

 

こういう形にするメリットは３つあります。

 

 

ある程度ゆるい展開が続けば問題なく対応できるはずです。

 

ＦＸオプションでの売りポジションは、値動きが無ければ日数経過とともに時間価値の減少によってプレミアム値が下がり利益がでてくる特徴があります。

 

期日まで２ヶ月ちょっとですので、この期間でＦＸでの米ドル円売りポジションを整理するつもりでいます。

 

 

まずは、焦らずにゆったり構えて状況観察です。