ＦＸオプションを使った「疑似スワップ投資」検証　その２　ローリスク・ローリターンでまったり増やす

ＦＸオプションを使った疑似スワップ投資の実験経過を記事としてまとめていくことにしました。このやり方で、ある程度の利益率を確保出していけそうだという手ごたえを感じ始めたからです。

前回記事：ＦＸオプションでの「スワップ投資の可能性とリスク」についての考察で確認できたＦＸよりもローリスク・ローリターンで出来るＦＸオプションの特徴を活かし手堅く増やす研究をしていきます。

疑似スワップ投資という呼び名は、仮名です。仕組みは似ていてもＦＸオプションには「スワップポイント」という単語はありませんので、やりながら相応しい呼び名を考えていきます。

現在のＦＸオプションポジション状況です。豪ドル円プット・オプション売りと米ドル円プット・オプション売りの２本のポジションを保有中です。２本とも「疑似スワップ投資」ポジションです。混乱を避けるため、主に実験対象として記事にまとめていくのは米ドル円ポジションの方です。

本日現在時点の米ドル円レートは１０９．３５０円です。

米ドル円のプット・オプション売りポジション状況は以下のようになっています。

復習がてら、このポジションの性質を書かせていただきます。

このポジションは現在決済すれば、６１，７５０円の利益が出ます。

もしも、このまま決済せずに保有し続けて、８月１０日時点で米ドル円が１０５円以上となった場合は、６１，７５０円の利益は１０４，６５０円まで増加します。

この利益増加は一定額ではないものの、毎日の時間的価値減少を元にして着実に増えていきます。その意味ではスワップポイントをコツコツ貯めていくＦＸのスワップ投資に似ていると感じています。

前回記事と比較すると、プレミアム前回値は０．５４４で、今回値は０．４２９でした。為替値は少々動いてはいるものの時間経過とともにプレミアム値は減少しています。

プット・オプション売りでは、プレミアム減少がそのまま利益増加に繋がっていきます。

前回５０，２５０円だった含み益は、今回６１，７５０円まで増えました。

前回記事で計算しているのですが、このポジションが最終損失となる損益分岐点は米ドル円１０３．９５３円です。このＦＸオプションポジションは、米ドル円が１０７台で作ったポジションです。

ＦＸオプションでは、そこから３円以上下落しなければ利益を出せるというポジションが作れてしまいます。

米ドル円１０７円台で単純に買いポジションを作ったケースを想定して頂ければ、その有利さはご理解いただけると思います。

この実験を通じて、この有利さを着実に利益に繋げていけるやり方を構築していければと思っています。